Forex Trading: Controlling Leverage und Margin Die unten dargestellte Backtedted Equity-Kurve zeigt die hypothetischen Ergebnisse der RSI-Strategie auf einem 60-minütigen USDCHF-Chart, der bis Anfang 2009 zurückreicht. Wir nehmen ein Konto beginnend Größe von 10.000 und Handelsgrößen von Standard 100.000 Lose auf dem USDCHF. Das gibt uns zu Beginn der Probezeit genau 10: 1. Hypothetisches Eigenkapital der RSI-Strategie auf USDCHF 60-Minute-Chart bei 10x Leverage 2009-Present Die Strategie hat theoretisch Gewinne durch diese Strecke generiert, mit einem endgültigen Gewinn von rund 30.000 bei einer Anfangsinvestition von 10.000. Dennoch sehen wir auch einen wichtigen Nachteil einer solchen gehebelten Wette: Einige der Peak-to-Trog-Drawdowns hätten einen Großteil unserer Gewinne gelöscht und uns tatsächlich mit negativem Eigenkapital belastet. Wenn wir Anfang Mai 2010 in diese Strategie investiert hätten, hätten wir bei dem anschließenden Drawdown eine negative Eigenkapitalbilanz von über 4.000 gesehen. Schutz vor großen Verlierern Der Handel ohne große Verluste würde es uns ermöglichen, unsere Konten so hoch wie möglich zu nutzen, ohne Angst vor dem Gesamtkapitalverlust zu haben. Natürlich, was klingt zu gut um wahr zu sein am häufigsten ist. Die folgende Tabelle zeigt, dass 10: 1 Hebelwirkung unser Konto in weniger als zwei Monaten des Handels komplett ausgelöscht hätte. RSI-Strategie auf USDCHF 60-Minute-Chart 10x Hebelwirkung, Mai ndash Present Hypothetische Ergebnisse zeigen, dass die Strategie zuvor Gewinne erzielt hatte. Obwohl die bisherige Wertentwicklung niemals eine Garantie für zukünftige Ergebnisse darstellt, deuten recht neue Erfolge darauf hin, dass die Strategie in Zukunft funktionieren kann. Dennoch müssen wir für ziemlich große Drawdowns vorbereitet sein und unseren Handel entsprechend planen. Wenn wir auf unsere hypothetischen Strategieergebnisse zurückgehen, hätte eine Leverage Ratio von 5: 1 gegen den Gesamtkapitalverlust geschützt, aber theoretisch verließ uns mit gesunden Gewinnen im vergangenen Jahr: RSI-Strategie auf USDCHF 60-Minute Chart 5x Hebel, Mai ndash Present Trading mit niedrigeren Leverage Die Wertentwicklung in der Vergangenheit ist niemals eine Garantie für zukünftige Ergebnisse, aber unser einfaches Beispiel zeigt, warum wir immer befürworten, dass Händler mit einer niedrigen Hebelwirkung betrieben werden, um Kapital zu bewahren. Rückkehr zu unserer RSI-Strategie, Hebelwirkung von 5: 1 hätte offensichtlich zu kleineren Gewinnen über unsere Testperiode geführt. Doch die Strategie endet mit respektablen hypothetischen Gewinnen, und selbst der schlimmste Drawdown durch diese Strecke hätte unser Eigenkapital nicht ausgelöscht. Hypothetisches Eigenkapital der RSI-Strategie auf USDCHF 60-Minute-Chart bei 5x Leverage 2009-Gegenwart Wir hätten offensichtlich eine Reihe von Strategien generieren können, um die theoretischen Backtest-Ergebnisse mit entsprechenden Drawdowns zu erfüllen. Dennoch würden die Ergebnisse wahrscheinlich ähnlich gewesen sein, und der Takeaway würde gleich bleiben. Schneiden Sie Ihre maximale Hebelwirkung in halfmdashmuch wie die CFTCrsquos jüngsten Regeln haben donemdashmay nicht eine schlechte Sache sein. In der Tat kann die Halbierung der Hebelwirkung den Unterschied zwischen dem Überleben eines Drawdowns und dem Verlust von 100 Ihres Handelskapitals machen. Geschrieben von David Rodriacuteguez, Quantitative Stratege für DailyFX Um zu dieser authorrsquos Verteilerliste hinzugefügt werden, E-Mail drodriguezdailyfx mit der Betreffzeile ldquoDistribution Listrdquo. DailyFX bietet Forex News und technische Analysen über die Trends, die die globalen Devisenmärkte beeinflussen. Wie nutzt die Arbeit im Forex-Markt Das Konzept der Hebelwirkung wird von Investoren und Unternehmen genutzt. Investoren nutzen Hebelwirkung, um die Renditen, die bei einer Investition bereitgestellt werden können, deutlich zu erhöhen. Sie heben ihre Investitionen mit verschiedenen Instrumenten, die Optionen enthalten. Futures und Margin Konten. Unternehmen können Hebel zur Finanzierung ihrer Vermögenswerte nutzen. Mit anderen Worten, anstelle der Ausgabe von Aktien zur Kapitalbeschaffung können Unternehmen die Fremdfinanzierung nutzen, um in den Geschäftsbetrieb zu investieren, um den Shareholder Value zu erhöhen. (Für mehr Einblick, sehen, was bedeuten die Leute, wenn sie sagen, dass Schulden ist eine relativ billigere Form der Finanzen als Eigenkapital) In Forex. Investoren nutzen Hebelwirkung, um von den Wechselkursschwankungen zwischen zwei verschiedenen Ländern zu profitieren. Die Hebelwirkung, die im Forex-Markt erreichbar ist, ist eine der höchsten, die Investoren erhalten können. Leverage ist ein Darlehen, das einem Investor durch den Broker zur Verfügung gestellt wird, der seinen Forex-Account behandelt. Wenn ein Investor beschließt, in den Forex-Markt zu investieren, muss er oder sie zuerst ein Margin-Konto mit einem Broker eröffnen. In der Regel beträgt der Betrag der angebotenen Hebelwirkung entweder 50: 1, 100: 1 oder 200: 1, je nach Makler und Größe der Position, die der Investor treibt. Der Standardhandel erfolgt auf 100.000 Einheiten Währung, so dass für einen Handel dieser Größe die angebotene Leverage in der Regel 50: 1 oder 100: 1 beträgt. Hebelwirkung von 200: 1 wird gewöhnlich für Positionen von 50.000 oder weniger verwendet. Um 100.000 Währung zu handeln, mit einer Marge von 1, muss ein Investor nur 1.000 in sein Margin-Konto einzahlen. Die Hebelwirkung auf einem Handel wie folgt ist 100: 1. Die Hebelwirkung dieser Größe ist deutlich größer als die 2: 1-Hebelwirkung, die üblicherweise auf Aktien und der 15: 1-Hebelwirkung des Futures-Marktes bereitgestellt wird. Obwohl 100: 1 Hebelwirkung äußerst riskant erscheinen mag, ist das Risiko deutlich geringer, wenn man bedenkt, dass sich die Währungspreise in der Regel um weniger als 1 während des Intraday-Handels ändern. Wenn Währungen so viel wie Aktien schwankten, würden Makler nicht in der Lage sein, so viel Hebel zu liefern. Obwohl die Fähigkeit, erhebliche Gewinne durch die Nutzung von Hebelwirkung zu erzielen, ist erheblich, Hebel kann auch gegen Investoren arbeiten. Zum Beispiel, wenn die Währung, die einem Ihrer Trades zugrunde liegt, in die entgegengesetzte Richtung von dem, was Sie glaubten, passieren würde, wird die Hebelwirkung die potenziellen Verluste stark verstärken. Um eine solche Katastrophe zu vermeiden, führen Forex-Händler in der Regel einen strengen Trading-Stil ein, der die Verwendung von Stop - und Limit-Aufträgen beinhaltet. Um mehr zu erfahren, siehe Getting Started In Forex. Ein Primer auf dem Forex-Markt und Erste Schritte in Devisen-Futures. In der Finanzierung ergibt sich der Begriff Hebelwirkung oft. Sowohl Investoren als auch Unternehmen nutzen Hebelwirkung, um höhere Renditen zu erzielen. Antwort lesen Erfahren Sie, welche anderen Formen der Hebelwirkung für Unternehmen neben operativer Hebelwirkung und die primären Hebelwirkungsmetriken existieren. Antwort lesen In finanziellen Begriffen, Hebelwirkung ist die Reinvestition von Schulden in einem Bemühen, eine höhere Rendite zu erzielen als die Kosten von Interesse. Wenn eine Firma. Antwort lesen Der Forex-Markt ist dort, wo Währungen aus der ganzen Welt gehandelt werden. In der Vergangenheit war der Devisenhandel auf bestimmte begrenzt. Antwort lesen Erfahren Sie, welche Art von Investmentfonds Hebel nutzen, wie Hebelwirkung die Rendite erhöhen kann und welche Einschränkungen vorhanden sind. Antwort lesen Ein unterscheidendes Merkmal von geschlossenen Fonds ist ihre Fähigkeit, die Kreditaufnahme als Methode zu nutzen, um ihr Vermögen zu nutzen. Ein Ideal. Antwort lesen Ein von Jack Treynor entwickeltes Verhältnis, das die Erträge übertrifft, die über das hinausgehen, was auf einem risikolosen verdient werden könnte. Der Rückkauf ausstehender Aktien (Rückkauf) durch eine Gesellschaft, um die Anzahl der Aktien auf dem Markt zu reduzieren. Firmen. Eine Steuererstattung ist eine Erstattung für Steuern, die an eine Einzelperson oder einen Haushalt gezahlt werden, wenn die tatsächliche Steuerpflicht weniger als der Betrag ist. Der monetäre Wert aller fertiggestellten Waren und Dienstleistungen, die innerhalb eines Landes erstellt wurden, grenzt in einem bestimmten Zeitraum. Die Rate, mit der das allgemeine Preisniveau für Waren und Dienstleistungen steigt und folglich die Kaufkraft von. Merchandising ist jede Handlung der Förderung von Waren oder Dienstleistungen für den Einzelhandel, einschließlich Marketing-Strategien, Display-Design und. FOREX: Wie zu bestimmen, angemessene effektive Hebelwirkung Eine gemeinsame Frage Händler fragen in unseren Kursen ist, wie viel Hebelwirkung sollte ich verwenden In unseren Trading-Kurse, wir Häufig reden über die Verwendung von weniger als 10-mal effektiver Hebelwirkung. Um loszulegen, schauen Letrsquos, welche Hebelwirkung ist und warum es wichtig ist, im Allgemeinen weniger Hebelwirkung anstatt mehr Hebelwirkung zu verwenden. Später erklären wir die einfachen Berechnungen, um die effektive Hebelwirkung auf Ihr Handelskonto zu ermitteln. Was ist Hebel Hebel bezieht sich auf die Verwendung einer kleinen Menge von einer Sache, um eine größere Menge von etwas anderes zu kontrollieren. Als Einzelpersonen nutzen wir einen gewissen Grad in einem Teil unseres täglichen Lebens. Zum Beispiel, wenn Sie ein Haus auf Kredit kaufen, sind Sie tatsächlich nutzen Ihre persönliche Bilanz. Letrsquos sagen, Sie möchten ein 200.000 Haus kaufen, aber Sie donrsquot haben so viel Geld auf der Hand. So legen Sie eine 20 Anzahlung von 40.000 auf das Haus und machen regelmäßige Zahlungen an die Bank. In diesem Fall verwenden Sie eine kleine Menge an Bargeld (40.000), um einen größeren Vermögenswert (200.000 Haus) zu kontrollieren. In der Börse können viele Margin-Konten Ihnen erlauben, Ihre Einkäufe um einen Faktor 2 zu heben. Wenn Sie also eine 50.000 Einzahlung in ein Margin-Konto haben, können Sie 100.000 Vermögenswerte kontrollieren. Wie effektiv Hebelwirkung berechnet Um die Menge der effektiven Hebelwirkung zu bestimmen, einfach teilen Sie die größere Asset durch das kleinere Instrument. Also in unserem Gehäuse Beispiel, teilen wir den Wert des Hauses durch das Gerechtigkeit im Haus, was bedeutet, dass das Haus 5 Mal gehetzt wurde. (200.000 40.000 5 mal) Im Börsenbeispiel ist unsere Hebelwirkung 2 mal. (100.000 50.000 2 mal) Es gibt einfache Formel, um Ihre Accountrsquos effektive Hebelwirkung zu bestimmen. Diese Formel ist unten gedruckt: Gesamt Position Größe Konto Eigenkapital Effektive Leverage Jetzt, Letrsquos nehmen einen hypothetischen Händler und berechnen ihre effektive Hebelwirkung in ihrem Forex-Konto. Letrsquos gehen davon aus, dass ein Händler mit 10.000 Eigenkapital 3 Positionen offen hat, die unten angegeben sind: 20.000 kurz die EURUSD 40.000 lang die USDCAD 10.000 lange AUDJPY Die Trader Gesamt Position Größe beträgt 70.000. (20k 40k 10k) Mit der oben genannten Formel ist die Traderrsquos effektive Hebelwirkung 7 mal. (70.000 Position Größe 10.000 Account Equity 7 mal) Wie weiß ich, wie viel Hebel zu verwenden Es gibt eine Beziehung zwischen Hebelwirkung und ihre Auswirkungen auf Ihre Forex Trading Account. Je größer der Betrag der effektiven Hebelwirkung, desto größer die Schwankungen (auf und ab) in Ihrem Konto Eigenkapital. Je kleiner der Betrag der verwendeten Hebelwirkung ist, desto kleiner sind die Schwankungen (oben oder unten) in Ihrem Konto-Eigenkapital. In unseren Handelskursen sprechen wir häufig über die Verwendung von weniger als zehnmal effektiver Hebelwirkung. Nur weil Sie Zugang zu einer höheren Menge an Hebelwirkung in Ihrem Konto haben, bedeutet nicht unbedingt, dass Sie alle oder einen Teil davon verwenden möchten. Denken Sie daran wie ein Auto oder Motorrad. Gerade weil die Maschine mit Geschwindigkeiten von 200 Meilen pro Stunde laufen könnte, bedeutet das nicht, dass Sie unbedingt das schnell fahren müssen. Sie sehen, je schneller Sie es fahren, desto wahrscheinlicher sind Sie, um in einen Unfall zu kommen. Deshalb sind Sie in größerem Risiko von Körperverletzung Fahren bei höheren Geschwindigkeiten und Hebelwirkung ist ähnlich wie diese Analogie. Mehr Leverage bringt Ihr Handelskonto in Gefahr. Warum ermutigen wir eine niedrigere Hebelwirkung Wenn Sie übermäßige Hebelwirkung einsetzen, können einige gewisse Trades schnell viele Sieger-Trades ausgleichen. Um zu sehen, wie dies geschehen kann, betrachten Sie das folgende Beispiel. Szenario. Trader A kauft 50 Lose AUDUSD, während Trader B 5 Lose AUDUSD kauft. Fragen: Was passiert mit Trader A und Trader B Konto Eigenkapital, wenn der AUDUSD Preis 100 Pips gegen sie fällt Antwort: Trader A verliert 50,0 und Trader B verliert 5.0 von ihrem Konto Eigenkapital. Durch die Verwendung einer niedrigeren Hebelwirkung verringert Trader B drastisch den Dollarabbau eines 100-Pip-Verlusts. Aus diesen Gründen, das ist der Grund, warum in meinem Handel ich wählen, um noch konservativer und oftmals weniger als 10-mal Hebel nutzen. Die angemessene Menge an Hebelwirkung für Sie basiert auf Ihrem Risiko Appetit. Ein aggressiver Trader kann effektive Leverage-Beträge näher an 10 bis 1 verwenden. Mehr konservative Händler meine Nutzung von 3 bis 1 oder weniger. --- Geschrieben von Jeremy Wagner, Lead Trading Instructor, DailyFX Ausbildung Um Jeremy zu kontaktieren, email jwagnerdailyfx. Folge mir auf Twitter bei JWagnerFXTrader. Dies vervollständigt die 5-teilige Serie von New to Forex. Weiterbildung mit unserem Anfänger und Fortgeschrittenen. Klicken Sie HIER für weitere Informationen. Low Leverage Erlaubt neue Forex Trader zu überleben Je mehr Hebelwirkung Sie verwenden, desto weniger 8220Breathing room8221 haben Sie für den Markt zu bewegen, bevor ein Margin Call. Du glaubst wohl, 8220I8217m ein Tag Trader. Ich brauche kein stinkin8217 atmungsraum. Ich benutze nur 20-30 Pip Stop Verluste.8221 Okay, let8217s werfen Sie einen Blick: Sie öffnen ein Mini-Konto mit 500, die 10K Mini-Lose und nur erfordert .5 Marge. Sie kaufen 2 Mini-Lose EURUSD. Ihr wahrer Hebel ist 40: 1 (20.000 500). Sie legen einen 30-Pip-Stop-Loss und es wird ausgelöst. Ihr Verlust ist 60 (1pip x 2 Lose). Du hast gerade 12 deines Kontos verloren (60 Verlust 500 Konto). Ihr Kontostand ist jetzt 440. Sie glauben, Sie hatten gerade einen schlechten Tag. Am nächsten Tag fühlst du dich gut und willst gestern Verluste zurückholen, also beschlieh du dich zu verdoppeln und du kaufst 4 Mini-Lose EURUSD. Ihr wahrer Hebel ist etwa 90: 1 (40.000 440). Sie setzen Ihre üblichen 30-Pip-Stop-Loss und Ihr Handel verliert. Ihr Verlust ist 120 (1pip x 4 Lose). Du hast gerade 27 deines Kontos verloren (120 Verlust 440 Konto). Ihr Kontostand ist jetzt 320. Sie glauben, dass die Flut sich dreht, damit Sie wieder handeln. Sie kaufen 2 Mini-Lose EURUSD. Ihr wahrer Hebel ist etwa 63: 1. Sie setzen Ihren üblichen 30 Pip Stop-Verlust und verlieren wieder Ihr Verlust ist 60 (1pip x 2 Lose). Du hast gerade fast 19 deines Kontos verloren (60 Verlust 320 Konto). Ihr Kontostand ist jetzt 260. Sie werden immer frustriert. Du versuchst zu denken, was du falsch machst. Du denkst deine Einstellung deine Stopps zu eng. Am nächsten Tag kaufst du 3 Mini Lose EURUSD. Ihr wahrer Hebel ist 115: 1 (30.000 260). Sie lösen Ihren Stoppverlust auf 50 Pips. Der Handel fängt an, gegen dich zu gehen und es sieht so aus, als hättest du noch mal wieder aufgehört. Aber was passiert als nächstes ist noch schlimmer Du bekommst einen Margin Call Da hast du 3 Lose mit einem 260 Account eröffnet, dein Used Margin war 150 also dein Usable Margin war Ein mäßiger 110. Der Handel ging gegen Sie 37 Pips und weil Sie 3 Lose geöffnet hatten, bekommt man einen Margin Call. Ihre Position wurde zum Marktpreis liquidiert. Das einzige Geld, das du in deinem Konto gelassen hast, ist 150, die gebrauchte Marge, die dir nach dem Margin Call zurückgegeben wurde. Nach vier Gesamtgeschäften ist Ihr Handelskonto von 500 auf 150 gegangen. Ein 70 Verlust Es ist lange nicht so lange, bis du den Rest verlierst. Starten des Kontostandes
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